Wie nach Unterzeichnung der Transaktion bekanntgegeben wurde, beläuft sich der Basisunternehmenswert des Verkaufs auf 805 Millionen CHF, vorbehaltlich Anpassungen der Abschlusskonten und vor einer potenziellen Earn-Out-Zahlung von 50 Millionen CHF, die von den Finanzergebnissen des Geschäfts im Jahr 2021 abhängig ist.
Clariant hat einen Roll-Over in Höhe von 115 Millionen CHF getätigt, um neben Heubach und SK Capital einen Anteil von 20% an der neuen Holding-Gesellschaft zu behalten. Das vereinte Geschäft ist ein globaler Pigmentanbieter mit ca. 3 000 Mitarbeitenden, der weltweit mit seinen starken Service- und Produktionskapazitäten ungefähr 1 Milliarde EUR Jahresumsatz erwirtschaftet. Dieser Roll-Over erlaubt es Clariant, weiterhin an der steigenden Profitabilität des Pigmentgeschäfts und an zukünftigen Wachstumschancen teilzuhaben sowie von Synergien aus der Kombination mit dem Heubach-Pigmentgeschäft zu profitieren.
Clariants Netto-Barmittelzufluss nach dem Roll-Over und ersten Schuldenanpassungen, aber vor Anpassungen der Abschlusskonten, Steuern und Transaktionskosten sowie einer potenziellen Earn-Out-Zahlung beläuft sich auf ca. 615 Millionen CHF. Clariant plant, die Erlöse aus der Veräusserung für Wachstumsprojekte innerhalb ihrer Kerngeschäfte, für die Umsetzung der Strategie mit Schwerpunkt auf Nachhaltigkeit und Innovation und für die Finanzierung der Programme zur Performance-Verbesserung einzusetzen sowie zur Stärkung der Bilanz, um ein solides Investment-Rating zu erzielen und zu behaupten.
«Der Verkauf von Pigments schliesst Clariants Wandel hin zu einem hochwertigen Spezialchemieunternehmen ab und erlaubt es uns, in profitables Wachstum in unseren attraktivsten Segmenten zu investieren sowie die steigende Nachfrage nach nachhaltigeren Produkten zu adressieren», sagte Conrad Keijzer, Chief Executive Officer von Clariant. »Wir sind davon überzeugt, dass das Pigmentgeschäft bei dem Konsortium aus Heubach und SK Capital in den besten Händen ist und wünsche unseren ehemaligen Kolleginnen und Kollegen für ihre künftige Tätigkeit alles erdenklich Gute. Clariant freut sich darauf, künftig als Anteilseignerin an der weiteren Entwicklung des Konzerns teilzuhaben.
Team von Homburger (Global Lead Counsel von Clariant)
Das Team von Homburger wurde geleitet durch die Partner Frank Gerhard und Daniel Hasler und bestand weiter aus Lead Associate Stefan Blunschi, den Associates Carlo Sulser und Jasmin Künzle, den Junior Associates Lars Göldi und Luca Ellenberger (alle Corporate / M&A), den Partnern Marcel Dietrich, Richard Stäuber, Counsel Andreas Burger, den Associates Allegra Arnold, Jonas Krull und Katharina Bratvogel, und Junior Associate Matthias Müller (alle Competition), Partner Reto Heuberger und Associates Arbnor Sheholli und Philippe Weber (alle Tax) sowie den Partnern Gregor Bühler und Luca Dal Molin, und Associate Philippe Baumann (alle IP / IT).
Team von Lenz & Staehelin (Beraterin von Heubach und SK Capital Partners)
Das Team von Lenz & Staehelin wurde geleitet durch Tino Gaberthüel (Corporate/M&A) und bestand weiter aus Stephan Erni, Iliana Djagova, Nicole Humbel, Patrick Sattler, Xavier Grivel, Till Haechler (alle Corporate/M&A), Beat Kühni (Real Estate), Marcel Tranchet, Kilian Keller (beide Finance), Astrid Waser, Sandro Travaglini (beide Competition), Peter Ling, Vera Vallone (beide IP), Elena Furlanetto (Employment/Pension), Leo Rusterholz und Nadja Flühler (beide Transitional Services, IT).
